Skripsi S1

Pengaruh Bid-Ask Spread, MArket Value dan Variance Return Terhadap Holding Period Saham (Studi Data Harian Perusahaan yang Terdaftar di LQ45 BEI Tahun 2016)

---

Tujuan penelitian ini untuk mengetahui pengaruh bid-ask spread, market value dan variance return terhadap holding period saham secara parsial maupun simultan pada saham perusahaan indeks LQ45 tahun 2016. Sumber data dalam penelitian adalah data sekunder berbentuk data harian yang diperoleh di www.idx.co.id. Populasi yang digunakan dalam penelitian ini adalah perusahaan yang terdaftar dalam Indeks LQ 45 tahun 2016 yang berjumlah 41 perusahaan. Teknik pengambilan sampel menggunakan metode purposive sampling yang menghasilkan jumlah sampel sebanyak 39 perusahaan dan 246 hari sehingga membentuk data panel sebanyak 9594 sampel. Teknik analisis yang digunakan adalah analisis regresi data panel: Fixed Effect Model dengan bantuan aplikasi software Eviews 10. Uji hipotesis dalam penelitian ini menggunakan uji t-statistic untuk menguji pengaruh variabel independen terhadap variabel dependen secara parsial, sedangkan untuk mengetahui pengaruh variabel independen terhadap variabel dependen secara simultan menggunakan uji F- statistic dengan tingkat signifikansi 5%.
Hasil penelitian menunjukkan bahwa: 1) bid-ask spread memiliki pengaruh positif dan signifikan terhadap holding period saham, 2) market value memiliki pengaruh negatif dan signifikan terhadap holding period saham, 3) variance return memiliki pengaruh negatif dan signifikan terhadap holding period saham, 4) bid-ask spread, market value dan variance return secara simultan
memiliki pengaruh terhadap holding period saham. Holding period saham dapat dijelaskan oleh pengaruh variasi variabel independen bid-ask spread, market value dan variance return sebesar 97,62%, sedangkan 2,38% dipengaruhi oleh variabel lain diluar model penelitian.

Kata Kunci: holding period, bid-ask spread, market value, variance return


The purpose of this research is to determine the influence of bid-ask spread, market value and variance return to holding period partially as well as simultaneous on the LQ45 index stocks 2016. The data which are being used for this research is secondary data as daily data obtained in www.idx.co.id. The population in this research is LQ45 Index companies listed in Indonesia Stock Exchange 2016 which amount 21 companies. Sampling techniques is purposive sampling method that generates numbers of samples as much as 39 companies and 246 days forming a panel data as much as 9594 samples. Analytical techniques is panel
data regression model: Fixed Effect Model with application software Eviews 10. Hypothesis test use t-statistic to test coefficient of regression partial and also F-statistic to test the truth of collectively influence in level of significance 5%.. The results showed that: 1) bid-ask spread has positive influence and significantly to the holding period, 2) market value has negative influence and significantly to holding period, 3) variance return has negative influence and significantly to the holding period, 4) bid-ask spread, market value and variance return simultaneously have influence on the holding period. Holding period can be explained by the influence of variations independent variable: bid-ask spread, market value and variance return as 97.62%, while 2.38% influenced by other variables out of the research model.

Keywords: holding period, bid-ask spread, market value, variance return

---

Ketersediaan

Informasi Detail

Judul Seri

-

No. Panggil

658.15 Far p c.

Penerbit

Kebumen : STIE Putra Bangsa., 2018

Deskripsi Fisik

-

Bahasa

Indonesia

ISBN/ISSN

-

Klasifikasi

658.15

Tipe Isi

text

Tipe Media

-

Tipe Pembawa

-

Edisi

-

Subjek

-

Info Detail Spesifik

-

Pernyataan Tanggungjawab

Farida Niati

Versi lain/terkait

Lampiran Berkas

Komentar

---

Anda harus masuk sebelum memberikan komentar